中国P2P网贷透明指数指标及权重简介查询

2017-07-24 14:08:18
 中国P2P网贷透明指数简介(附指标及权重) 一、背景 多年来,P2P网贷迅猛发展,野蛮生长,但是受e租宝暴雷等一连串恶性事件的影响,P2P网贷在一些地方已成为“过街老鼠&rdquo
 
中国P2P网贷透明指数简介(附指标及权重)
 
一、背景
 
多年来,P2P网贷迅猛发展,野蛮生长,但是受e租宝暴雷等一连串恶性事件的影响,P2P网贷在一些地方已成为“过街老鼠”。这些风险事件的一个共同特点就是信披混沌,信息披露不真实、不完整、缺失。
 
P2P网贷机构作为信息中介,为借款人与出借人(即投资人)实现直接借贷提供信息搜集、信息公布、资信评估、信息交互、借贷撮合。如何让投资人能够完整、及时、快速、高效、简单地获取、理解和相信P2P网贷机构呈现出的自我信息和借款人信息,是P2P网贷机构的核心问题,同时,信息披露是网贷监管机构的硬性要求。
 
中国银监会等部门去年8月24日发布的《网络借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法》(下称“网贷办法”),用了整整一章篇幅来规范“信息披露”。近日,银监会又发布了《关于切实弥补监管短板,提升监管效能的通知》,其中提到,专门的《网络借贷信息中介机构信息披露指引》已是抓紧制定中。
 
《中国互联网金融协会信息披露自律管理规范》(下称“信披规范”)规定:“对于本规范及对应业态的披露标准发布前入会的会员单位,应于发布之日起满六个自然月后遵照互联网金融信息披露系列标准开展信息披露。”去年10月28日,中国互联网金融协会发布了《互联网金融信息披露:个体网络借贷》(下称“协会信披”),至今年4月底正好六个月。
 
中国P2P网贷透明指数,是中国P2P网贷指数的一部分,旨在全面、及时、准确地反映全国P2P网贷行业的信息披露情况,网贷机构透明度现状,以及变化方向、趋势和程度,推动网贷有效透明,助力网贷行业规范健康发展。该指数编制已坚持五年,但这次发布(试行)的透明指数,是对原系统进行了全面升级的结果(又可称为中国P2P网贷透明指数2.0)。
 
二、指数体系
 
中国P2P网贷透明指数(简称“网贷透明指数”),包括网贷透明指数、全国P2P网贷机构透明度评估值(简称“全国网贷透明值”)、各P2P网贷机构透明度评估值(简称“各网贷透明值”)等。
 
(一)网贷透明值的主要影响因素
 
网贷透明值的主要影响因素,一是评估指标,二是评估参数。
 
1、网贷透明值的评估指标及权重分配
 
评估指标主要以“协会信披”96项大指标为基础,适当地补充。在对评估分值标准的确定上,将信息披露内容的总得分确定为满分100分,然后依据各个小项信息披露内容的繁简程度、性质轻重,分别确定各个小项的具体分值标准。
 
具体地说,网贷透明值的评估指标(简称“网贷透明指标”),由网贷三大类(四部分、8小类、98大项、119小项)指标构成,满分100分。其中第一部分(5小类、38大项、41小项)从业机构信息,满分为43分;第二部分(1小类、22大项、34小项)平台运营信息内容,满分为27.8分;第三部分(2小类、36大项、36小项)项目信息内容,满分为25.2分;第四部分(1小类、2大项、8小项)平台运营信息内容补充,满分为4分。(详见附件《中国P2P网贷透明度指标权重》)。其中,第二部分与第四部分属同一大类、同一小类。
 
2、网贷透明值的评估参数
 
网贷透明值的评估参数(简称“网贷透明参数”),包括:指标是否披露、指标权重、信息披露渠道和信息披露质量等四参数。
 
(二)各网贷透明值
 
各网贷机构透明值Tn,即各单个指标对应的四个参数的乘积的合计,公式如下:
 
Tn=∑(Ti×Wi×Si×Ci)
 
n : 网贷机构序号,如 1,2,3……
 
I:指标序号,介于1至119
 
Ti:第i个指标是否披露,值为 0 或 1
 
Wi:第i个指标的权重,值范围为 0.3 至14
 
Si:第i个指标的信息来源,来源于信息披露专栏时 Si 值为 1,来源其他渠道时 Si 值为 0.9
 
Ci:第i个指标信息披露质量,值介于0到1之间,质量越高值越接近1。
 
各网贷透明值,得分范围在0~100分之间,透明值每月更新一次,分数越高,代表该网贷机构透明度越高、信息披露越好。
 
(三)全国网贷透明值
 
全国网贷透明值,即以成交额为权数,各网贷透明值的合计,公式如下:
 
T=∑(Tn×Rn)
 
Tn:序号为n的网贷机构透明值
 
Rn:序号为n的网贷机构成交额占全国成交额的比重
 
(四)网贷透明指数
 
网贷透明指数,即报告期全国网贷透明值与基期全国网贷透明值比率的100倍。
 
目前已将基期调整为2017年4月,基期指数为100点。
 
三、指数特色
 
网贷透明指数,注重了总体性、品质性、公开性、科学性和发展性等。
 
总体性:在样本选择上,不只是媒体关注度较高的大型网贷机构,也不只是中国互联网金融协会的会员企业,而是采用全数据模式,样本=总体,即全国全部网贷机构,他们的健康发展可能代表了中国传统民间借贷事业发展的趋势与未来。截止四月底,全国全部6695家P2P网贷机构中,剔除问题平台2598家、特别不活跃平台和经专家认定不能进入指数的平台1861家,目前活跃和比较活跃的2236家P2P网贷平台进入指数统计。
 
公开性:所有作为网贷透明指数、评价网贷平台透明度的指标和计算方法均向公众公开。一方面方便网贷平台了解如何提高透明度,另一方面方便公众了解透明指数的涵义。
 
科学性:透明度指标的构成具有内在的逻辑性和完整性,并充分考虑到当前网贷发展阶段、特征等实际情况、信息披露的可行性和及时性,计算方法系统地考虑指标、权重、披露渠道、质量四个方面,更加准确地反映网贷平台的透明度状况,具有较高的科学性、较强的系统性。采集的数据量大、频率高、实时,基本上实现了自动化、信息化。网贷透明指数,充分考虑了网贷机构信息披露的发展方向,所设计的指标既包括透明的基础性指标,也包括透明的引导性指标;既包括信息披露内容的引导性指标,也包括信息披露渠道的引导性指标。其目的在于倡导网贷机构,更全面、更科学披露信息。
 
导向性:透明指数中对网贷平台披露专栏设计制定了相应的指标,计算方法中给以网贷平台披露专栏作为信息披露渠道的指标更高分数,所以指数倡导网贷平台建立信息披露栏目。频度也是一个考量,天天披露比月月披露好,月月披露比一年披露一次,当然也要好。所以指数倡导提高披露频度。
 
发展性:定期召集专家研究指标体系的科学性和现实性,不断细化和推进网贷平台的透明标准,指标和权重是发展变化的。
 
适度性。网贷透明指数,充分考虑了中国网贷机构发展的阶段性特征,充分考虑了网贷机构信息披露的成本、信息披露的边界以及当前信息披露的可行性、特殊性。对于包括网贷在内的民间借贷,一直被歧视。作为借款人的中小微企业或者个人也不想让人知道自己从银行贷不到款。同时,一旦银行发现他们有民间借贷的负债记录,从银行贷款会变得更难。理解平台对借款人的脱敏处理。平台简化借款人信息披露这一项,一方面是出于减少工作量、节省劳务支出的目的,另一方面,是受限于与借款人信息保密的约定而选择不公开。但不能误导投资人。
 
权威性:网贷透明指数,由三家共同完成。其中深圳市钱诚互联网金融研究院的前身就是深圳钱诚的中国P2P网贷指数课题组。该课题组牵头完成的中国P2P网贷指数系统荣获深圳市政府金融创新奖,这是全国第一个获市级政府以上金融创新奖的P2P网贷机构,也是迄今为止唯一一个获市级政府以上金融创新奖的第三方P2P网贷机构。其实,中国P2P网贷透明指数本身就是中国P2P网贷指数的一部分。现在深圳市钱诚互联网金融院与中国社会科学院金融法律与监管研究基地、湖南省现代财政金融研究院合作,是强强联合、优势融合,共同完成了中国P2P网贷透明指数2.0。中国P2P网贷透明指数1.0研发、推出时,包括P2P网贷在内的整个互联网金融都还是默默无闻。几年来,网贷发展突飞猛进、野蛮生长,同时透明越来越重要、国家监管政策也逐渐落地。特别是中国P2P网贷透明指数2.0的网贷透明度的评估指标,主要就是“协会信披”的为基础。协会在标准制定过程中,参考借鉴了相关国际网贷领域和国内网贷行业自律组织信息披露的经验,广泛听取了包括人民银行、银监会等监管部门和网贷从业机构、互联网金融法律专业人士等多方面的意见和建议,并邀请业内权威专家进行了评审,确保标准符合实际、合理可行。指数在制定过程中,反复征求了众多网贷机构管理人员的意见,征求了众多业内知名专家的意见,具有较高的权威性,并最终达到行业自身基本认同。
 
独特性。网贷透明指数,由3 个维度、98大项、119小项的指标构成。透明指数高度关注财务的透明,该大项的权重高达28.8分。财务信息的透明是社会关注的焦点,透明指数理应回应公众的关切。另外,透明指数也考虑了信息披露的易得性、及时性、质量等,但在计分时,主要将这些要素通过指标权重或乘以系数等方式来实现。
 
客观公正性。网贷透明指数,无论是构建指标体系,还是采集信息与计算透明指数分数,均严格遵守独立原则,与主办方有任何关联的机构均不参与透明度分数排名,以保证透明指数的客观公正性和可信度。
 
可验证性。信息披露,存在的最大缺陷,就是信息可能造假,导致失真。对着一堆虚假的数据,投资者根本无法做出正确的决策。因此,中国P2P网贷透明指数特别注重品质。第一网贷的强大的中国互联网金融大数据统计和风险监测预警系统,通过互联网金融大数据的直接采集和报送、导入和预处理、统计和分析、挖掘,编制互联网金融指数和分级预警、预测等,综合、全面、及时、准确地反映全国互联网金融的全貌和变动情况。多年来,该系统全面、及时、准确地采集了全国各P2P网贷平台的交易数据、基础数据、舆情信息等(线上)大数据,能较好地完成网贷平台披露“线上”信息验证任务。对于线下数据,外部人是无法有直接的方法来验证,比如逾期率、坏账率、财务数据等。对此,“课题组”在网贷透明指数设计上,充分考虑第三方的审计机构对数据进行审核、发表意见的特别重要性,给予从业机构财务会计信息特别高的权重。同时,“课题组”聚集了IT技术、组织理论、会计学、审计学、统计学、数学模型及经济学等众多高端复合性人才,开发了财务信息与其它信息验证系统,能较好地完成网贷平台披露“线下”信息验证任务。
 
四、指数意义
 
中国P2P网贷透明指数价值丰厚。
 
一是为网贷平台透明提供参考标准。当前,社会对网贷平台的透明还缺乏一个清晰的标准,其结果是有的网贷平台不是不想透明,而是不知道如何透明;同时,社会对网贷平台期待很高,而没有顾及到透明的成本与边界。制定网贷透明指数可以为网贷行业的透明提供参考标准和指引。
 
二是帮助网贷平台了解本行业透明的程度及其在整个行业的排名情况,从而推动每个网贷平台更完整、更及时、更有效地披露相关信息。
 
三是推动网贷行业的健康发展。建立网贷行业可量化的透明度标准,分享区块链、大数据实践经验,有利于促进信息披露,促进P2P网贷行业整体透明度的提升,助力网贷长效机制的建立,有利于网贷事业的可持续健康发展,更好服务实体经济发展。
 
五、发布方
 
深圳市钱诚互联网金融研究院(第一网贷)、中国社会科学院金融法律与监管研究基地、湖南省现代财政金融研究院相关人员。
 
六、发布频率及内容
 
每月一次,内容包括指数是否有上升、各地网贷平台透明情况比较、重点企业透明情况、风险盘点等。
 

温馨提示:用户在理财返利网(www.czwang.cn)发表、转载的任何文字、图片仅代表其个人观点,不代表本网观点,也不构成任何投资建议。网贷有风险,投资需谨慎!


阅读延展

1
3